Деньги в эпоху турбулентности. Как спасти и приумножить капитал в 2026 году

Поскольку до конца года ключевая ставка, по прогнозам, сохранится на текущем уровне, роста процентов по депозитам не ожидается. Но отказываться от банковских вкладов как от инструмента получения дохода не стоит — необходимо лишь грамотно адаптировать свою финансовую стратегию.

Почему депозит снова король

В таких условиях главный тренд — не агрессивная охота за сверхприбылью, а холодный расчет. Эксперты советуют не откладывать размещение свободных средств: каждый день бездействия — это упущенная выгода. Инфляция в стране, по данным Росстата, держится на уровне 6,4%. Средняя максимальная ставка по вкладам в топ-10 банков (по объёму депозитов физлиц) составляет 13,06% годовых. Поэтому просто хранить деньги на карте или в кошельке никак нельзя.

«Мы видим: сберегательная модель поведения сохраняет актуальность, как и самый популярный инструмент для сохранения и преумножения свободных денежных средств – классический депозит, - говорит руководитель Абсолют Банка в Челябинске Юлия Нилова. - Во-первых, благодаря простым прозрачным условиям, гарантированному доходу. Во-вторых, несмотря на постепенное снижение ключевой ставки в этом году и вслед за ней общерыночной доходности по депозитам, ставки по ним все равно значительно обгоняют инфляцию. Востребованность сберегательной модели поведения подтверждает тот факт, что большая часть «новых» вкладов в нашем банке – это вклады, которые наши клиенты продлевают или открывают заново. При этом заработанные на вкладах проценты они присоединяют к основной части депозитов, проводят таким образом докапитализацию».

Южноуральцы — народ прагматичный. Более 70% всех вкладов, открытых во второй половине года, пришлись на короткие дистанции — 3 и 5 месяцев. Это позволяет гибко реагировать на изменения рынка и ловить пиковые ставки. Однако есть и интересная деталь: доля тех, кто решается «зайти вдолгую» на 9-12 месяцев, выросла в полтора раза.

«Средняя сумма депозита клиента в этом году составляет около 800-900 тыс. рублей, - продолжает Юлия Нилова. - По сравнению с прошлым годом она не изменилась. Общебанковская статистика показывает, что женщины открывают вклады чаще мужчин – их доля среди клиентов составляет 60%. При этом средняя сумма вклада у мужчин на 12% выше».

Пенсия как проект

Если депозиты — это тактика, то Программа долгосрочных сбережений (ПДС) — это стратегия. Интерес к ней растет от месяца к месяцу, всё чаще южноуральцы выбирают комбо-продукты — связки ПДС с банковскими вкладами повышенной доходности.

«В Абсолют Банке количество договоров ПДС стабильно растет от месяца к месяцу, - констатирует факт Юлия Нилова. - Интерес к ПДС «подогревает» возможность оформления комбо-вклада в повышенной ставкой. Чаще всего в программу вступают граждане предпенсионного и пенсионного возраста, которые осознанно относятся к вопросам пенсионного обеспечения. Во второй половине года ПДС стали чаще оформлять люди в возрасте 40-50 лет. Средняя сумма договора достигла 56 800 руб.».

Формально программа долгосрочных сбережений выглядит успешной: с 1 января 2024 года привлечено более 1,2 трлн. рублей, заключено около 14 млн. договоров, государство уже направило на софинансирование 217,7 млрд. рублей.

«Но если посмотреть на структуру этих денег и на то, как люди ведут себя внутри программы, становится понятно, что массовым инструментом долгосрочных накоплений она пока не стала, - анализирует к.э.н., доцент кафедры «Экономика, финансы и управление» Уральский филиал Финуниверситета Анна Дубынина. - И главная причина — не в том, что люди не хотят копить, а в том, что сама конструкция ПДС провоцирует использование её не по назначению. Пенсионеры вносят деньги, получают софинансирование и тут же забирают всё обратно. «Длинные деньги» превратились в короткие. Что нужно изменить, чтобы инструмент стал массовым? Во-первых, закрыть возможность быстрого вывода средств господдержки. Для этого необходимо, например, увеличить срок, после которого можно забрать средства софинансирования без потерь, с одного года до пяти лет. То есть если государство дает добавку за долгосрочность, она должна оставаться доступной только тем, кто эту долгосрочность реально выполнил. Иначе бюджетные деньги работают как краткосрочная субсидия, а не как стимул к накоплению. Во-вторых, нужно сделать ПДС выгоднее для людей среднего возраста и молодежи, а не только для предпенсионеров. Сейчас главный аргумент в пользу программы для молодого человека – это софинансирование до 36 тыс. рублей в год в течение десяти лет и налоговый вычет. Но чтобы получить максимальную господдержку, нужен доход, при котором коэффициент софинансирования не будет минимальным. Так при зарплате выше 150 тыс. руб. государство добавляет один рубль на четыре вложенных, то есть для получения 36 тыс. руб. нужно внести 144 тыс. руб. Необходимо, чтобы софинансирование было более щедрым для средних доходов. В-третьих, надо бороться с недоверием людей. Многие до сих пор не понимают разницы между ПДС, накопительной пенсией и обычным вкладом, кто имеет право на софинансирование, как считается вычет, когда можно забрать деньги. Чтобы инструмент стал массовым он должен быть простым, понятным и предсказуемым. Пока же ПДС требует от человека финансовой грамотности выше среднего, а это ограничивает аудиторию».

Базовые правила

Если человек накопил крупную сумму, хочет её сохранить и приумножить, но боится рисковать, первое, что нужно сделать – это разложить деньги по трем разным корзинам с разными задачами.

«Первая корзина – это деньги, которые должны быть доступны в любой момент, - объясняет Анна Дубынина. - Это подушка безопасности на случай потери работы, болезни или срочных расходов. Ее размер обычно составляет от трех до шести месяцев обычных расходов семьи. Эти деньги можно держать на накопительном счете или краткосрочном вкладе, где сумма застрахована государством в пределах установленного лимита 1,4 млн. руб. Вторая корзина – это деньги, которые не нужны прямо сейчас, но понадобятся в ближайшем будущем. Например, на обучение, крупную покупку или первый взнос по ипотеке через два-три года. Для таких относительно небольших сроков лучше подходят банковские вклады или накопительные счета, потому что покупка акций компаний может в нужный момент привести к убыткам. Третья корзина – это деньги, которые действительно можно отложить на долгий срок, на несколько лет и больше. Для таких целей можно рассмотреть покупку ценных бумаг или других финансовых активов. Не стоит хранить все денежные средства в одном банке, т.к. государство страхует средства только в пределах 1,4 млн. руб. Также рекомендуется не держать крупные суммы наличными деньгами дома, где они обесцениваются и есть риск кражи».

«Действительно, деньги на текущие расходы (на ближайшие 1-2 месяца) стоит разместить на накопительный счет, - соглашается Юлия Нилова. - Финансовую подушку безопасности и средства на краткосрочные цели (с горизонтом планирования до 1 года) лучше всего размещать на классический депозит. Финансовая подушка всегда должна быть в самом надежном активе. Для долгосрочных инвестиций (от 3 лет и выше) и чуть более высокой доходности можно рассмотреть золото на обезличенных металлических счетах (ОМС). Оно набирает популярность и составляет серьезную конкуренцию инвестициям в иностранную валюту и недвижимость. За год количество обезличенных металлических счетов у нас в банке увеличилось вдвое. Другой популярный и «рабочий» вариант – накопительное страхование жизни (НСЖ). Это комбинированный финансовый инструмент, который сочетает страховую защиту и возможность накопления средств. Он позволяет сформировать целевую сумму к определенному сроку и обеспечить финансовую поддержку при возникновении непредвиденных ситуаций, связанных с жизнью и здоровьем. Кроме того, деньги в НСЖ не подлежат разделу при разводе. Особенно важно для клиентов, что доходность по НСЖ гарантирована, также, как и в случае с депозитом. Но единого универсального совета по поводу сбережения и приумножения накопленных средств, конечно, не может быть, каждая ситуация индивидуальна. Тем не менее, есть базовые рекомендации».

Не гоняйтесь за сверхприбылью

«Большинство новичков приходят в инвестиции с одной целью — быстро заработать. Вместо того чтобы выстроить системный подход к управлению капиталом, они гонятся за сверхвысокой доходностью, не уделяя должного внимания рискам, стратегии и целям, - констатирует факт руководитель школы инвестиций и трейдинга «Торгуй» Иван Коптелов. - Так вот ошибка №1 – это погоня за сверхдоходностью, за быстрой прибылью. Желание получить как можно больше денег за короткое время толкает новичков на высокорискованные спекуляции. Они торгуют с кредитным плечом, поддаются эмоциям и действуют без какой-либо системы. Такой подход практически всегда приводит к быстрым и крупным убыткам, а не к богатству. Ошибка №2 – отсутствие стратегии и цели. Люди вкладывают деньги, не понимая, к какому результату хотят прийти. Сколько нужно заработать? К какому сроку? Для чего? Без чётких ответов на эти вопросы инвестиции превращаются в лотерею. Можно просто «положить деньги на долгосрок», не имея ни малейшего представления о том, какой результат это принесёт и как он соотносится с вашими жизненными целями. Ошибка №3 – принятие решений на эмоциях. Это классическая ловушка. Когда рынок растёт, возникает FOMO — страх упустить прибыль. Человек на эмоциях покупает активы по завышенной цене, не раздумывая. Как только рынок разворачивается и начинается спад, он впадает в ступор: зависает в убытках и боится закрыть убыточную позицию, надеясь на отскок. В итоге эмоциональные решения не только приводят к потерям, но и мешают вовремя зафиксировать результат, усугубляя ситуацию».

Эксперт отмечает, что с ростом онлайн-инвестирования кратно увеличиваются и риски столкнуться с мошенниками. К нему часто обращаются люди, которые уже потеряли крупные суммы, и, к сожалению, вернуть их практически невозможно. Особенно если деньги были переведены напрямую «финансовым экспертам» или «консультантам».

«Если говорить о ключевых правилах безопасности, то прежде всего следует тщательно выбрать платформу, - советует Иван Коптелов. - В России это брокеры, имеющие лицензию ЦБ РФ и работающие с Московской биржей. Проверить наличие лицензии можно в официальном реестре на сайте Банка России. Будьте осторожны с иностранными и криптоплатформами: множество онлайн-сервисов привлекают клиентов обещаниями сверхвысоких процентов и низких комиссий, но зачастую иностранные компании, не имеющие лицензии в РФ. Внесение средств на такие платформы — это огромный риск. Вы можете не только потерять деньги из-за мошенничества, но и столкнуться с трудностями при выводе средств, не имея юридических рычагов воздействия».

Помните: мшенники — отличные психологи. Они создают образ абсолютного успеха: дорогие машины, роскошная жизнь, красивый сайт. Но их главная цель — усыпить вашу бдительность. Красные флаги, которые нельзя игнорировать: гарантии высокой доходности (обещания 10–15% в месяц «без риска» — это главный признак финансовой пирамиды или мошенничества; в инвестициях не бывает высокой доходности без высокого риска), давление и срочность (вас будут убеждать вложить деньги «здесь и сейчас», могут даже предложить взять для этого кредит), отсутствие документов (если вам предлагают перевести деньги частному лицу или на счёт непонятной компании без заключения официального договора, где прописаны все риски, — это мошенничество).

«Меня нередко спрашивают: как отличить реального специалиста от мошенника. Так вот настоящие финансовые консультанты, управляющие или эксперты, как правило, являются сотрудниками лицензированных брокерских компаний, - делится информацией Иван Коптелов. - Они не гарантируют доходность, а говорят реалистичными цифрами, они всегда заключают официальный договор, в котором подробно описывают не только потенциальную прибыль, но и все риски, которые несёт клиент. Помните: ответственность на вас. Критически оценивайте любое предложение и никогда не передавайте управление своими финансами на основе одного лишь доверия. Сегодня слишком много людей, которые профессионально создают видимость экспертности. Поэтому лучший способ начать инвестировать — это научиться самому. Потратьте время, чтобы понять, как работает рынок, научитесь строить личную стратегию, оценивать риски и ставить цели. Это даст вам гораздо больше контроля и безопасности, чем передача денег сомнительным «гуру». Грамотный инвестор — не тот, кто никогда не теряет деньги, а тот, кто понимает, как принимать взвешенные решения и работать по своей стратегии».

Вклады, золото или ПДС? Эксперты рассказали, как сохранить сбережения Подробнее